隨著2008年年報的逐漸揭曉,三元股份(600429)或將成為2008年唯一一家盈利的上市乳企。公司今日披露的年報顯示,2008年實現合并收入141,363萬元,同比增長28.2%;合并報表實現歸屬于母公司的凈利潤4,075萬元,同比增長87.2%;實現基本每股收益0.06元,同比增長100%。
乳業收入增三成
作為2008年唯一一家未在“三聚氰胺”事件中“折翼”的上市乳企,三元股份報告期內產品銷量取得了較大幅度的增長。公司08年乳制品實現營業收入13.9億元,同比增長29.71%;乳制品的營業利潤率為19.79%,比上年增加了1.18個百分點。
與此同時,公司的應收賬款、預收賬款均出現大幅增長。其中,預收帳款余額3428萬元,較期初的增幅達到156%。公司解釋稱,報告期內公司對商超和除商超外其他客戶的銷售額均大幅增加。
年報顯示,報告期內三元在北京地區的營業收入達到了8.7億元,同比增長了63.11%;而北京以外實現營業收入5.2億元,同比減少了3.24%。
另外值得注意的是,公司2008年末長期股權投資凈額26151萬元,較期初的20844萬元增加5307萬元。公司稱,這主要在于公司對北京麥當勞食品有限公司的長期投資收益的增長。根據年報,公司投資收益同比增加1762萬元,增長的主要原因在于公司持股50%的合營企業北京麥當勞公司的經營業績在本年度大幅度增長。
但是,三元也未能在三聚氰胺事件中“獨善其身”。公司表示,報告期內,全球經濟危機和“三聚氰胺”事件的雙重考驗使國內乳制品市場環境發生了劇烈變化。公司原料奶價格在報告期1月份為3.46元/公斤,12月份為2.71元/公斤,下降了0.75元/公斤,相比下降了22%;2008年度公司出口奶粉收入315萬元,比上年同期696萬元減少381萬元,同比下降55%。
未來資金面臨大考
2009年3月4日河北三元和三元集團組成的聯合體以6.165億元競拍到三鹿集團部分破產財產,業內認為,除去該部分競拍資金之外,三元對三鹿的后續運作也需要大量資金,這對于三元來說是個考驗。
年報顯示,公司經營活動產生的現金流量凈額為-3597萬元,同比減少145.38%,公司期末貨幣資金余額僅為1.67億元。
據了解,在三元股份定向增發方案獲得核準之前,競拍及其他資金將由三元集團提供。而三元股份全資子公司河北三元食品有限公司作為直接的運作主體,后續將面臨較大的資金壓力。
公司同時公告,公司擬向6家銀行申請綜合授信額度共計人民幣5.83億元;其中,本年度向銀行續簽綜合授信額度為人民幣1.53億元;均由北京三元集團有限責任公司提供擔保。
與此同時,公司擬委托中信銀行總行營業部向河北三元食品有限公司貸款8500萬元,河北三元用于補充營運資金。利率按同期人民銀行基準利率結算,按季付息,借款期限一年,到期一次歸還本金。