目前,酒類企業2023年半年報已披露完畢,那么,啤酒行業交出了一份怎樣的答卷?2023年上半年,啤酒行業繼續保持增長勢頭,1月至6月,規模以上啤酒企業啤酒產量達到1928萬千升,同比增長7%。
從各企業半年報看,華潤啤酒、青島啤酒、重慶啤酒、燕京啤酒、珠江啤酒、惠泉啤酒6家企業營收凈利雙增長;蘭州黃河、西藏發展2家企業營收凈利雙降。
從啤酒銷量上看,華潤啤酒銷量同比上漲4.4%,青島啤酒銷量同比上漲6.5%,重慶啤酒銷量同比上漲4.76%,燕京啤酒銷量同比上漲6.44%,珠江啤酒銷量同比上漲7.48%,百威中國市場的銷量同比上漲9.4%,惠泉啤酒銷量同比上漲8.59%。
從業績上看,華潤啤酒營收238.71億元,同比增長13.6%,凈利潤46.49億元,同比增長22.3%;青島啤酒營收215.92億元,同比增長12.03%,凈利潤34.26億元,同比增長20.11%;重慶啤酒營收85.05億元,同比增長7.17%,凈利潤8.65億元,同比增長18.89%;燕京啤酒營收76.25億元,同比增長10.38%,凈利潤5.14億元,同比增長46.57%;珠江啤酒營收27.73億元,同比增長14.01%,凈利潤3.66億元,同比增長16.66%;惠泉啤酒營收3.47億元,同比增長10.26%,凈利潤0.22億元,同比增長38.39%。
分析各公司半年報可以看出,該業績的取得,一是多年前布局發力的中高端產品市場紛紛開花結果,并在此基礎上推陳出新;二是得益于當前啤酒市場的高速擴容,廠商恰到好處地抓住了這一時機。
各顯神通確保結構升級
毋庸置疑,中國啤酒早已在高端化發展的道路上疾馳,上半年各啤酒企業取得的業績顯示,高端化、次高端化是當今乃至今后很長一個時期啤酒企業不可或缺的主要利器。延續以往的高端發展路線,不斷推出創新產品成為企業的一致舉措。
2023年是華潤啤酒“3+3+3”企業戰略中的最后一個三年,是開啟“決勝高端”的關鍵階段。同期次高檔及以上啤酒銷量約為144.4千升,較去年同期增長26.4%,其中,“喜力”的銷量實現了約60%的增長。報告期內,華潤啤酒推出行業首款人類+AI共創設計啤酒“X宇宙計劃”等活動,持續培育與推廣各高端品牌,并借助歐冠賽事以及首款高檔無醇啤酒“喜力0.0”擴展國際品牌,搶占市場份額。
自2009年以來,青島啤酒持續推出中高檔、高檔和超高檔單品,并推出了千元啤酒“一世傳奇”提高品牌調性。在中高端產品的戰略下,公司培育出經典、純生、白啤、新特產品等滿足消費者需求,今年推出1升精品原漿、1升水晶純生高端生鮮產品,滿足消費者高端生鮮啤酒的需求。
重慶啤酒上半年銷量繼續創歷史新高,是擁有國際品牌與本地品牌組合的企業,國際品牌有嘉士伯、樂堡、1664、格林堡、布魯克林等,本地品牌有重慶、山城、烏蘇、西夏、大理、風花雪月、天目湖、京A等。上半年公司高檔產品主營業務收入同比略微下滑,但主流和經濟產品的主營業務收入同比增長且貢獻最大,產品結構持續優化,整體下游需求穩步修復。
燕京啤酒的主要產品有啤酒、水、九龍齋酸梅湯、燕京納豆等,其中啤酒的生產及銷售業務占公司主營業務的90%以上。上半年公司中高檔產品收入增長12.81%,其中U8系列是燕京啤酒中高檔產品的主要代表,今年上半年其增速或超40%。作為獨立的高端品牌,獅王精釀于2023年5月底發布全新TVC(電視品牌商業廣告),打響品牌“營銷戰”。
珠江啤酒97純生延續高增,2023年第二季度銷量同比增長5.2%至42.7萬千升。分產品來看,2023年上半年,公司高檔、中檔、大眾化產品營收分別同比增長22.0%、2.2%、12.9%至17.4億元、7.5億元、1.7億元,高檔產品占比同比增長3.7%至65.5%,其中,2023年上半年公司97純生銷量同比增長36.5%至14.1萬千升,占比提升至20.4%,帶動2023年上半年、2023第二季度公司噸酒價同比增長6.1%、5.9%,至4026元/千升、4069元/千升,高端化持續推進。
惠泉啤酒結合啤酒市場高端化發展趨勢,提升中高端產品市場競爭優勢,形成以“惠泉一麥”主力產品與高端、個性產品多元組合的產品矩陣,產品結構穩步向中高端挺進,產品盈利能力提升。
從事三十多年酒水批發銷售的山東經銷商黃進勇對《華夏酒報》記者說:“二十多年前啤酒最便宜的時候,一瓶才一塊來錢,還沒有一瓶礦泉水貴,如今這種現象再也找不到了。”
深港證券分析指出,中國啤酒高端化的進程不是過半,不是趨近終結,而是剛剛開始。
費用上漲加速渠道優化
與業績上漲分不開的是各啤酒企業的銷售費用普遍上漲,市場占有率及渠道優化方面都取得了不錯的表現。
在今年華潤啤酒的半年報里,白酒業務數據首次出現。華潤集團深度“啤酒+白酒”雙賦能的商業模式正式發力,營銷方式創新解鎖增長新動能。華潤啤酒聚焦Z世代消費喜好,打開營銷新思路,通過贊助多場馬拉松賽事、綜藝節目、中國極限賽事以及開展喜力品牌“歐冠”主題營銷等方式,與新世界消費者共鳴。
另外,華潤啤酒建立的“劉月琴創新工作室”,聯合中國酒業協會、青年藝術100在西安舉辦的國內首屆啤酒人文藝術展,將啤酒歷史、先鋒藝術、AI機械美學等多重元素融合,開啟了啤酒文化新世界。半年報顯示,上半年華潤啤酒銷售費用同比增長10%。
2023年上半年,青島啤酒持續推進品牌優化和升級,以“體育營銷+音樂營銷+體驗營銷”為主線,深化和擴展品牌與消費者之間的鏈接,刻畫國際化、年輕化、時尚化品牌內涵。在分區域深度分銷的基礎上,創新實踐線上線下立體化、多鏈路業務拓展,并積極擁抱線上平臺和新零售渠道。半年報顯示,上半年青島啤酒銷售費用同比增長12.31%。
重慶啤酒的銷售環節以經銷商代理為主、直銷為輔。市場方面,在強勢市場如新疆、重慶、云南等地受益于旅游的恢復,本地品牌都有良好的增長勢頭。同時,嘉士伯、樂堡、1664等國際品牌利用本地品牌的強勢地位進入更多的渠道和售點;在非強勢市場,則依托烏蘇品牌拓展的新市場、新渠道、新售點進入了更多的渠道。半年報顯示,上半年重慶啤酒銷售費用同比增加6.96%。
燕京啤酒在產品研發、品牌傳播和終端服務上與年輕群體建立有效連接。3月與中國郵政合作打造主題郵局;5月與中國女足簽約;6月憑借1806.75億元人民幣的品牌價值,榮登2023年《中國500最具價值品牌》排行榜,位列第43位。同時,燕京啤酒還在積極謀劃加速全國化布局,其中,“燕京9號”原漿在京東電商平臺開啟的“小時達”業務,實現線上線下產品整合營銷。半年報顯示,上半年燕京啤酒銷售費用同比增長4.11%,廣告宣傳費同比增長14.02%。
珠江啤酒則啟動了珠江原漿體驗店全國招商,打造品牌形象窗口,以省內市場為中心逐步輻射全國布局。持續加深電商運營和新零售業務探索;啟動O2O二期項目,推動終端門店小程序和營銷信息系統升級;推進夜經濟和國際啤酒文化、嶺南文化、海絲文化、傳統文化結合,融合美食、文化、音樂、潮流等元素。半年報顯示,上半年珠江啤酒銷售費用同比增長17.05%。
惠泉啤酒在福建、江西重點區域銷量實現雙位數增長,多處新興市場也有較好表現,多元化渠道建設進一步優化,重視傳統餐飲和流通渠道賦能,提高經銷商的經營實力和市場運營能力。加快新零售、新渠道布局,開拓性地發展電商業務,探索線上數字化營銷,實現線上有效引流至線下,通過線上線下渠道融合促進,有效拓寬銷售半徑,多元化渠道不斷形成。半年報顯示,上半年惠泉啤酒銷售費用同比增長14.64%。
中泰證券分析認為,2023年上半年,啤酒上市公司收入普遍增長雙位數,主要受益于需求修復帶來的銷量回暖,以及持續的高端化推動價格提升;利潤增速均超過收入增速,主要系高端化推動的均價增長,快于成本端的上漲,帶動毛利率提升,并精準地進行降本控費。展望下半年,隨著高端現飲修復,均價提升有望環比加速;同時成本壓力進一步收窄,單位成本或同比下降,從而推動盈利能力加速提升。